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INSTITUTO POLITÉCNICO NACIONAL ESCUELA SUPERIOR DE INGENIERÍA QUÍMICA E INDUSTRIAS EXTRACTIVAS ANÁLISIS TÉCNICO‐ECONÓMICO PARA LA REHABILITACIÓN DE LA PLANTA DE PROPILENO EN EL COMPLEJO PETROQUÍMICO MORELOS TESIS PROFESIONAL QUE PARA OBTENER EL TITÚLO DE: INGENIERO QUÍMICO INDUSTRIAL PRESENTA: LUIS GUTIÉRREZ RÍOS México D.F. Enero 2014 Agradecimientos A mi Familia: A quienes amo total y eternamente por ser mis psicólogos, mis consejeros y mis mentores. Ustedes que supieron inculcarme valores y hábitos invaluables. Ustedes quienes que con un abrazo y un beso me daban la seguridad necesaria para enfrentar el mundo. Ustedes que me enseñaron el valor del esfuerzo con cada lágrima derramada. Ustedes que sin importar el tamaño del problema supieron llevarme por la senda correcta para mantener la cabeza en alto e inculcarme la frase “no te rindas”. Ustedes que me inculcaron tener metas altas y que nunca son imposibles. Gracias por enseñarme a ser fuerte, valiente y con carácter. A mi Madre: Gracias a ti Mamá quien siempre sabe que decirme en mis momentos más tristes dándome aquella “palmadita” que me hacía creer que era capaz de cualquier cosa con un esfuerzo más y siempre diciéndome: “verás como todo saldrá mejor”. Fuiste tú Mamá, que sin una palabra y con tu ejemplo me enseñaste todos los días de mi vida, que debo una ser una persona incansable hasta no ver mi meta cumplida. Fuiste tú Mamá quien me enseñó a defenderme y mostrarme siempre como una persona valiosa. Te amo querida Madre. A mi Padre: Gracias a ti Papá, quien nunca se detendrá hasta verme convertido en un hombre de carácter y de metas altas. Es a ti Padre, quien me inculco el valor de toma de decisiones propias y estar convencido de lo que se quiere en esta vida. Muchas gracias por escucharme, por ubicar mis metas y disminuir mis temores. Nunca olvidaré lo que una vez me dijiste y formará parte de mi crecimiento personal “la vida es de los aventados”. Te amo querido Padre A mi hermana: Querida hermana, siempre has sido y serás un ejemplo a seguir pues el crecer juntos me di cuenta progresivamente el valor del esfuerzo, el hambre del éxito y el ímpetu incansable por alcanzar una meta; valores importantes que siempre te distinguirán como: admirable. Te Amo querida hermana. A mi asesor: Gracias por la dirección de este trabajo que me llevo a nuevos conocimientos e intercambio de los mismos, por el apoyo, la guía académica y personal. De no ser por su conocimiento en el área grandes obstáculos me hubiera encontrado por lo cual estaré siempre agradecido. A las Ingenieras de Petroleos Mexicanos: Olga Monterrubio Chavolla y Ma. del Rocío Jiménez Ángeles: Mil un gracias, es por ustedes y su apoyo por lo que se ve inspirado el nombre y la dedicación de esta tesis. Me encuentro afortunado por haberlas conocido y permitirme aprender de ustedes una parte de la ingeniería que no solo tiene un valor agregado en la vida profesional sino la importancia invaluable de sus conocimientos transmitidos con gran dedicación. Índice 1. Introducción ............................................................................................................ 7 Objetivo ............................................................................................................................. 9 2. Generalidades ....................................................................................................... 10 2.1 Planteamiento del problema .............................................................................. 10 2.2 Hipótesis ........................................................................................................ 10 2.3 Oportunidades que dan origen al proyecto ..................................................... 11 2.4 Descripción del proyecto ................................................................................ 15 2.5 Segmentación del mercado ............................................................................ 16 2.6 Análisis FODA ................................................................................................ 21 3. Importancia del propileno en la industria petroquímica en México ......................... 22 3.1 Pronósticos de ventas .................................................................................... 26 4. Características que propician la rehabilitación de la planta de propileno ............... 27 4.1 Diagnóstico de la situación actual de la planta ............................................... 27 5. Planta de propileno ............................................................................................... 31 5.1 Materia prima ................................................................................................. 32 5.2 Localización macro y micro de la planta de propileno..................................... 34 5.3 Tamaño de la planta ...................................................................................... 38 5.4 Proceso .......................................................................................................... 39 5.5 Inversión fija ................................................................................................... 45 5.6 Capital de trabajo ........................................................................................... 48 5.7 Inversión total ................................................................................................. 50 5.8 Organigrama .................................................................................................. 51 5.9 Plantillas laborales ......................................................................................... 53 5.10 Presupuestos ................................................................................................. 54 6. Evaluaciones económicas del proyecto ................................................................. 61 6.1 Utilidad de operación...................................................................................... 61 6.2 Utilidad neta ................................................................................................... 62 6.3 Depreciación .................................................................................................. 65 6.4 Flujo Neto de Efectivo .................................................................................... 66 6.5 Estado de Resultados Proforma ..................................................................... 67 6.6 Punto de equilibrio ......................................................................................... 70 6.7 Métodos de evaluación complejos.................................................................. 73 6.8 Valor Actual neto ............................................................................................ 77 6.9 Tasa interna de Rendimiento (TIR) ................................................................ 79 6.10 Periodo de Recuperación de la Inversión (Pay-back) ..................................... 81 Conclusiones ................................................................................................................... 82 Bibliografía ....................................................................................................................... 84 Anexos ............................................................................................................................ 85 7 1. Introducción El presente trabajo pretende demostrar que al ser México un país “petrolero”, es necesario desarrollar la industria petroquímica nacional y darle valor agregado a los productos derivados del hidrocarburo, sobre todo a los de alta demanda, como es el caso del Propileno, que en últimas fechas se ha vuelto una materia prima muy solicitadapor los productores de Polipropileno, la industria textil, fabricantes de lacas y adhesivos, refrigerantes, anticongelantes, etc. Actualmente esta materia prima la comercializa de manera exclusiva PEMEX, importando el 100% del consumo nacional y lo que se pretende es presentar un trabajo que permita mediante un análisis técnico y económico la factibilidad de rehabilitar la planta de Propileno del complejo Morelos, y con ello sustituir importaciones, activar la economía nacional disminuyendo precios debido a mejores costos de producción y fortalecer a la industria petroquímica nacional. Primero se examinará un poco sobre quien es PEMEX y a que se dedica en sus diferentes organismos subsidiarios (Exploración y Producción, Gas y Petroquímica Básica, Refinación, Petroquímica y Comercio Internacional) y también revisaremos el panorama de la situación actual, nacional e internacional del Propileno, con lo cual nos dará una visión del escenario en el que se desarrolla esta importante materia prima y el por qué es conveniente que esta planta empiece a operar lo antes posible. En la parte técnica se revisará el proceso tecnológico para la producción del propileno, tanto por tecnología como por recursos materiales, humanos y económicos, lo cual, para este caso resulta ser el proceso CATOFIN por la producción de pureza de alto nivel. Se utilizaron algunos métodos económicos para la determinación de la inversión fija (por factores) y capital de trabajo (por horizonte de planeación) así como se determinarán los presupuestos de ingresos y egresos con los cuales se podrán desarrollar los cálculos necesarios en la parte financiera; donde justamente en esta parte se podrán obtener valores numéricos como lo son los métodos de evaluación complejos (TIR, PRIV y VPN), los cuales nos ayudan a la toma de decisiones de la viabilidad del proyecto. También es importante obtener el punto de equilibrio y realizar los análisis proforma de los estados de resultados de pérdidas y ganancias y balance general, que son de suma importancia para los inversionistas, ya que con ellos pueden identificar cual es el desarrollo que se va obteniendo en el proyecto y contrastar lo real contra lo planeado y en su caso realizar los ajustes necesarios. Toda la información anterior es necesaria cuando se realiza un análisis de viabilidad para un proyecto y son fundamentales para la toma de decisión de los inversionistas y financiadores, con esta información y su correcta presentación es posible atraer a la gente con los recursos económicos suficientes para llevar a cabo el proyecto, como parte fundamental de estos cálculos es necesario contar con una TMAR (tasa mínima atractiva de rendimiento) suficientemente atractiva para atraer el capital, en este caso se utiliza la 8 tasa que el gobierno propone para el sector energético que es de 3.49%, (CETES) que sirve de referencia para un proyecto gubernamental. Es importante reconocer que en las conclusiones de este trabajo se darán las recomendaciones de viabilidad para poner en funcionamiento la planta de Propileno del complejo Morelos de acuerdo a los resultados de los análisis previamente descritos en este trabajo. 9 Objetivo El propósito de este proyecto es el reiniciar operaciones de una de las plantas del Complejo Morelos, donde se producía el Propileno, compuesto primario de suma importancia para la producción de plásticos de gran demanda en la actualidad, tanto en el mercado interno como externo, convirtiéndolo así en un componente petroquímico de gran necesidad. Además de ser materia prima para la producción de otros compuestos petroquímicos (principalmente polímeros). En adición se puede decir que apenas a un costado de la Planta de Propileno se encuentra también (cerrada) la Planta Polipropileno y la Planta de Acrilonitrilo, por lo que no es difícil deducir que en un futuro próximo, ambas plantas sirvan como principales distribuidores de su producción específica. Por otro punto de vista también se estaría disminuyendo la cantidad de propileno importado al país, que se recibe principalmente de Estados Unidos el cual se compra y se distribuye en Estaciones de Gas (de Pemex) ubicadas en Cd. Juárez, Puebla, Poza Rica, etc. Que además de entrar entre la gama de compuestos petroquímicos que oferta Pemex, es con esto que, por medio de la fabricación de este compuesto ayudaría a ofrecer un mejor precio para los consumidores. Además de demostrar el estrecho enlace del Ingeniero Químico Industrial con la economía, éste traba se hará la tarea de un análisis de disponibilidad de materias primas, disponibilidad de recursos energéticos, demanda del producto y su comportamiento expectativo y tendencia de la producción para la reactivación de una planta de propileno en el Complejo Petroquímico Morelos, Veracruz, en donde se aplicarán los conocimientos adquiridos de estimación de costos, que sigue ganando terreno para la evaluación económica en la toma de decisiones para que se lleve a cabo la construcción y remodelación de todas refinerías y terminales existentes de Pemex alrededor de la República Mexicana. 10 2. Generalidades 2.1 Planteamiento del problema En la actualidad existe una demanda muy alta del Propileno por parte de productores de diversos materiales, principalmente polímeros, la cual es satisfecha por PEMEX mediante la importación de dicho material, por lo que estamos como país ofreciendo una materia prima con una desventaja competitiva para los consumidores, debido a que al ser solo un vendedor, se depende de los productores del extranjero en cuanto al precio y cantidad. 2.2 Hipótesis En la actualidad Pemex cuenta con infraestructura en el Complejo Petroquímico Morelos con una producción 423,000 Ton/año de Propileno y se cuenta con la ventaja de tener la materia prima para este fin de primera mano (al ser un producto suministrado por la propia paraestatal), por lo que se buscaría principalmente fortalecer la industria petroquímica nacional mediante la rehabilitación de la planta de Propileno del complejo Morelos y con ello sustituir importaciones, aproximadamente un 100% del consumo anual actual. 11 2.3 Oportunidades que dan origen al proyecto La actual y enorme demanda (ver ilustración 1 y 2) en la que se encuentra el propileno ha ido creciendo debido a sus importantes propiedades para la obtención de derivados útiles para la industria. Actualmente se han impulsado proyectos de gran importancia en PEMEX como es el caso de Etileno XXI, donde se desarrollaron tecnologías de vanguardia, en colaboración con la experiencia brasileña, para el aprovechamiento de las grandes reservas de etano, a fin de modernizar sus métodos de producción de polietileno. O como en el caso del propileno se está tomando la iniciativa de abrir plantas que estuvieron cerradas durante años pero que de ser rehabilitadas permitiría aumentar la oferta que el mercado actualmente exige abastecer. Específicamente la planta de Propileno ubicada en el Complejo Morelos tuvo su arranque inicial mediante la unidad de CATOFIN en un 30 de mayo de 1995, sin embargo, finalmente el 26 de julio de 1996 el área de reacción salió fuera de operación. Por consecuencia de la crisis económica de aquellos años provoca que la disminución de la demanda del propileno la convirtiera en una planta no factible económicamente y tuvo que ser cerrada al no poderla mantener activa. Entre los principales compradores de propileno se encuentran los fabricantes de polipropileno que representan dos tercios de toda la demanda. El polipropileno es uno de los plásticos de mayor venta, apenas superado por el polietileno. Siendo el mayor consumidor la industria automotriz. Por otro lado el polipropileno tiene una amplia gama de aplicaciones; tanto para la fabricación de películas de embalaje, tapones de botellas, cuerdas defibra, cascos, etc. El segundo mayor mercado de propileno está formado por los productores de acrilonitrilo, seguido pero no de menor importancia por los de óxido de propileno. La producción de cumeno suma cerca de una 5.5% de la demanda mundial del propileno. Así mismo el acrilonitrilo es usado principalmente para producir fibras de acrílico, que se procesan en la industria textil. Los derivados del oxido de propileno sirven de materia prima para la fabricación de productos como el poliuretano, lacas y los adhesivos, resinas de poliéster, refrigerantes, anticongelantes y disolventes. El cumeno se utiliza principalmente para la fabricación de fenol y acetona, y por lo tanto también es un pre-producto de bisfenol-A, resinas de fenol, caprolactama y metacrilato de metil. El propileno es una olefina con múltiples usos, tanto en la industria petroquímica para la producción de poligasolinas (usado como aditivo), como en la industria química para la elaboración de polímeros (polipropileno, acrilonitrilo, oxoalcoholes, óxido de propileno, 12 butanol, cumeno, isopropanol y oligómeros de propeno). Debido a su gran utilidad, la demanda de olefinas ligeras (etileno y propileno, principalmente) ha sufrido un fuerte incremento durante las últimas décadas, lo que ha significado el comienzo del desarrollo de nuevos procesos alternativos a los petroquímicos tradicionales. Ilustración 1.Demanda global del propileno1 Ilustración 2. Tendencia de compra del propileno a EUA. Con la intención de enfatizar las características relevantes del proyecto se puntualizan las particularidades más importantes de inversión de esta rehabilitación lo siguiente: Los productos intermedios son oportunidades potenciales. 1 Fuente obtenida del estudio de mercado de la empresa alemana CERESANA; “Market Study: Propylene (UC-1705). Vol. I.” 13 El polipropileno, Isopropanol, óxido de propileno y el mismo propileno se adquieren de importación únicamente, haciendo viable la inversión para ser distribuidor de materia prima. Para darle continuidad a la cadena hay que invertir en productos intermedios finales como plásticos, fibras y poliuretano. Abastecería la planta Polipropileno aprovechando así el propileno generado en el estado y que asegure la disponibilidad A continuación se muestran los principales derivados del propileno: Ilustración 3. Derivados de propileno En la siguiente gráfica se muestran los principales derivados del propileno donde se observa un dominio por el polipropileno y que hasta la actualidad sigue aumentando su demanda. Polipropileno • Plásticos Acrilonitrilo • Caucho sintético • Resinas • Plásticos • Fibras sintéticas Oxido de propileno • Resinas • Plásticos • Plastificantes • Fibras sintéticas Alcoholes Oxo • Materias primas para detergentes Cumeno • Agentes de absorción • fenol • Cetona 14 Ilustración 4. Demanda de los derivados de propileno El propileno es el segundo producto petroquímico en importancia como materia prima, que encuentra un valor agregado para la elaboración de productos procesados de los cuales se ha obtenido con el paso de los años altos niveles de ingreso en sus diversas transformaciones. Por este motivo se han buscado los medios para la transformación y obtención del propileno a partir de las siguientes reacciones de obtención: • Subproducto en crackers a partir de naftas • Subproducto de la refinación del petróleo • Deshidrogenación del propano • Metátesis del etileno y butilenos Una vez analizado lo anterior se pueden deducir lo siguiente, ya que servirá como gran oportunidad para el avance petroquímico del país, fácil abastecimiento y la eliminación de un gran porcentaje del propileno. Los productos intermedios son oportunidades potenciales. El polipropileno, Isopropanol, óxido de propileno y el mismo propileno se adquieren de importación únicamente, haciendo viable la inversión para ser distribuidor de materia prima. Para darle continuidad a la cadena hay que invertir en productos intermedios finales como plásticos, fibras y poliuretano. Abastecería la planta Polipropileno aprovechando así el propileno generado en el estado y que asegure la disponibilidad 62% 8% 9% 17% 4% Demanda de los derivados de propileno a nivel mundial Polipropileno Acrilonitrilo Oxido de propileno Cumeno 2 Etil hexanol 15 2.4 Descripción del proyecto Con el presente proyecto se realiza un estudio de las cadenas productivas de la Industria Petroquímica (preferente al Propileno) donde el Gobierno Estatal con la iniciativa de desarrollo de las Industrias en planificación y desarrollo, ha logrado de identificar los factores necesarios para contribuir a la atracción de nuevas inversiones, así mismo aportar en el crecimiento económico del Estado, la reactivación económica de la región Sureste; y para fines específicos de este proyecto, la Rehabilitación de la planta de propileno, (Planta cerrada desde el año de 1996); mediante la integración de cadenas productivas que generen nuevos empleos directos e indirectos y la producción de satisfactores. Es con lo anterior que se tendrán los objetivos a analizar como a continuación: Analizar la cadena productiva del Propileno para identificar los mercados potenciales actuales. Estudiar el grado de atractividad para identificar los factores de fortaleza del sector en la región, el diseño de estrategias y definir las acciones que permitan la consolidación de las cadenas productivas. Como parte de la metodología de trabajo, Pemex tomó la tarea de analizar y procesar la información estadística existente; se llevaron a cabo entrevistas y sesiones de trabajo con funcionarios públicos y representantes del sector petroquímico privado y de Pemex Petroquímica (PPQ). Donde también la paraestatal realizó encuestas a empresas relacionadas con la industria petroquímica instaladas en otros estados. El proyecto resulta de la necesidad de Pemex de cubrir la demanda de productos primarios extraídos de los yacimientos petrolíferos, los cuales antes la alza de ofertar nuevos productos a los actuales mercados de la industria exige una oferta más estricta y creciente. A partir de esto Pemex tiene la iniciativa de “re-abrir” la planta de Propileno que permitiría aumentar la gama de compuestos ofertados por Pemex, dándole al país un nuevo ingreso de proporciones que con el tiempo se verán beneficiadas. Ante este objetivo la Paraestatal se ha dedicado a la expectativa de ventas de propileno, que a pesar que se encuentra entre su abanico de compuestos que ofertan, éste se importa el 100% de lo existente en Terminales Distribuidoras de Gas Licuado (pertenecientes de Pemex), de este porcentaje de importación gran parte se adquiere de Estados Unidos de empresas como: “Hobbs” Nuevo México 16 2.5 Segmentación del mercado En el siguiente capítulo se describirán a los principales consumidores del propileno y las derivaciones que éstas obtienen del propileno. Es importante destacar que por estipulaciones de PEMEX, la distribución del propileno solo puede ser distribuida por la paraestatal y específicamente por Pemex Gas y Petroquímica Basica (PGPB) en sociedad con la producción que podría producir en un futuro Pemex Petroquimica (PPQ). Ya Pemex se encarga de la producción de productos petroquímicos primarios. En adición de este capítulo se presentará las empresas a las que se les distribuye en la actualidad y que, con la rehabilitación de la planta de propileno se estaría cubriendo la demanda de propileno importado. En la siguiente gráfica se puede saber la cantidad de propileno importado a México durante el Foro Pemex Petroquímica 2011: Ilustración 5.Propileno neto de importado a México De la ilustración 3, queda demostrado una vez más que la exportación ya no luce dentro de los planesde PPQ, sino principalmente abastecer a las empresas que exigen la producción (100% importada) de propileno que hasta el 2012 sería aproximadamente 15,000 Toneladas. Con lo que se tiene como propósito principal el disminuir la cantidad de importaciones en el mayor grado posible. 17 Pemex Petroquímica, cubre en su mayor parte la demanda de empresas importantes de la región como son: 1. Agro Nitrogenados 2. Fertímina 3. Grupo Industrial Fersur 4. Celanese Mexicana 5. Grupo Idesa 6. Fenoquímia 7. Resirene 8. Petrocel-Temex 9. Canamex 10. Ecología y Recursos Asociados 11. y Productos Químicos COIN Gran parte de los productos petroquímicos elaborados por Pemex Petroquímica (en conjunto de las empresas privadas) resultan ser productos intermedios que se venden en el resto del país a empresas dedicadas al textil, química, farmaceútica, fabricantes de solventes, plásticos, pinturas, jabones y cosméticos; principalmente ubicadas en los estados de: Nuevo León Guanajuato Tamaulipas Jalisco Distrito Federal Estado de México Es importante mencionar que el Estado de Veracruz por su volumen de producción, su infraestructura portuaria y por la cercanía con los estados del Sureste del país (como de Centroamérica) permite la consolidación de un puente de la industria petroquímica del país. Derivados (consumidores de petroquímicos). Un estudio de Pemex determinó que los sectores más dinámicos relacionados con la industria petroquímica son: Petroquímica secundaria Fertilizantes Farmacéuticos Resinas y fibras sintéticas Química Básica 18 También se cubrirían sectores más dinámicos con un valor agregado más alto, los cuales podrían ser: Fibras artificiales y sintéticas Abonos y fertilizantes Resinas y hules sintéticos Farmacéuticos Moldeo o extrusión de otros plásticos Llantas y cámaras Los productos petroquímicos secundarios e intermedios más dinámicos, en su valor de producción (en pesos) para el propileno fueron: Óxido de propileno Oxoalcoholes Butanol Cumeno Isopropanol Oligómeros de propeno Sin embargo con respecto al volumen, los productos más dinámicos fueron: Acrilonitrilo Polipropileno Las entidades del país con mayor aportación al Valor Agregado en las Industrias química y farmacéutica son: Estado de México Distrito Federal; En la producción de fibras artificiales y sintéticas, productos de hule y plásticos son: Estado de México Distrito Federal Jalisco Nuevo León 19 Durante los últimos años plantas de los distintos complejos petroquímicos, como la estudiada en este proyecto, han sido cerradas o disminuidas en su capacidad por razones de obsolescencia tecnológica, impacto ecológica, o por incosteabilidad de operación, en muchas de ellas no por falta de mercado. Habitualmente se tiene una demanda superior a la oferta en la mayoría de los productos petroquímicos que se producen en el país. Se requiere con atención especial la producción de Propileno para encontrar un esquema propicio de integración del costo de producción y la generación de utilidades, en cada una de la cadena productiva, con la participación de Pemex Petroquímica. Por tener nula capacidad de producción de Propileno en el país para satisfacer la demanda de las empresas establecidas en el Estado de Veracruz y otras entidades, se requiere importar este componente. Perfil de la industria: Localización de empresas. Las empresas donde se distribuyen la materia prima como el Propileno se encuentran distribuidas en varios estados de la República en los porcentajes siguientes: Ilustración 6 Estados prospectos de venta de Propileno Esta demanda de materia prima es cubierta en un 54% desde Veracruz como se muestra en la siguiente gráfica: Tamaulipas 9% Queretaro 9% Guanajuato 13% Jalisco 9% Nuevo León 6% Veracruz 6% Edo. De Mexico 17% Tlaxcala 9% Puebla 9% Otros 13% Estados prospectos de venta de Propileno 20 Ilustración 7 Estado proveedor de la materia prima Los clientes potenciales de los productos de Veracruz se muestran con la grafica como a continuación: Ilustración 8 Localización de los principales clientes 0 5 10 15 20 Veracruz Tabasco Chiapas Hidalgo Tlaxcala Número de proveedores Estado proveedor de la materia prima 0 5 10 15 20 Chihuahua Sinaloa Aguascalientes Tabasco Coahuila Sonora Guanajuato Querétaro Jalisco Nuevo León Número de clientes Localización de los principales clientes 21 2.6 Análisis FODA En la siguiente figura se muestra un análisis FODA de este proyecto: Ilustración 9. Análisis FODA • Infraestructura petroquímica y materias primas • Puertos cercanos, Coatzacoalcos, Ver. •Vías de comunicación •Gas Natural, cerca de las fuentes de suministro •Agua, en la región •Mano de obra con enfoque industrial • Estabilidad laboral • Estabilidad climatológica •Demanda existente de servicios Fortalezas •Altos costos de los servicios energéticos • Falta de contratos de materias primas a largo plazo •Mala imagen por la fama local de desempleo y contaminación • Infraestructura de transporte deficiente •Medio ambiente agresivo; salinidad y humedad • Falta de integración en los sectores productivos • Transportación marítima deficiente Debilidades • Proyectos de co-generación •Atracción de inversiones vía incentivos fiscales y de infraestructura •Acuerdos comerciales Oportunidades • Proveedores con obsolescencia y falta de competitividad •Retrasos por trámites en dependencias oficiales •Robo de producción en transporte •Dependencia de un proveedor • Insuficiencia de materia prima Amenazas 22 3. Importancia del propileno en la industria petroquímica en México Al Norte y Sur del Estado de Veracruz, se ubican instalados los más importantes complejos petroquímicos de Pemex, donde se le produce el 80% de los productos petroquímicos del país (en conjunción de empresas privadas), los cuales tienen un destino al mercado nacional e internacional Es evidente la importancia de la industria petrolera en México, cada uno de los hidrocarburos tienen participación en los ingresos del sector público que asciende a cantidades de miles de millones de pesos. Sin embargo la colaboración se encuentra en un mayor porcentaje en todo lo que no respecta a la producción petroquímica, involucrándose así en un 66.45% del ingreso total al sector público, siendo la minería uno de gran relevancia para el producto interno bruto, lo que hace posicionar a México en 4º lugar a nivel mundial y 9º en América Latina en producción de minería. Con esto dicho se deja participar a la industria petroquímica, con un dato de 36.7% hasta agosto del 2011. Aunque la aportación es notoriamente creciente cada año, lo que es también cierto es que la intervención de los productos y derivados de petroquímicos es por sí sola sobresaliente, siendo un factor para que la competitividad tecnológica para la obtención de los productos petroquímicos vaya creciendo cada día por la demanda mundial que en la actualidad se exige. En la siguiente gráfica se muestra como se ha ido comportando la aportación económica de la industria petrolífera, indiscutiblemente Pemex; en comparación al nexo con el resto de la demás industrias que desarrollan en México. 23 Ilustración 10 Participación de los productos petroquímicos en el ingreso público Ante la progresiva demanda de los productos obtenidos de la explotación y transformación del petróleo es primordial el aumento de capacidades en cada uno de los complejos existentes, permitiendo la evolución tecnológica y el progreso económico de cada uno de éstos, hasta nuestros días ya no solo se habla de petróleo crudo o gasolinas sino que PEMEX ha entrado en materia de búsqueda de nuevos procesos para elaboración de productoscapaces de incorporarse en nuevos mercados según la demanda lo requiera. 0.0 500.0 1,000.0 1,500.0 2,000.0 2,500.0 1995 2000 2005 2010 M ile s d e m ill o n e s d e p e so s Año Participación de los productos petroquímicos en el ingreso público Petroleros No petroleros 24 Ilustración 11 Incremento de capacidades en los complejos petroquímicos Como se observa en la gráfica anterior el incremento de las capacidades de producción en cada uno de los complejos es evidente y por lo que se ve que hasta el 2010 se encuentra en un total de 13,275.3 miles de toneladas, siendo Cosoleacaque el complejo con un incremento de capacidad de hasta 4,976.4 miles de toneladas en comparación a las demás, seguidos de La Cangrejera, Morelos y Pajaritos. Siendo el Complejo Morelos como entre los que siguen aumentando su capacidad de hasta 2,730.0 miles de toneladas, por eso la importancia de rehabilitar la planta de propileno en el Complejo Morelos sirviendo así de impulso de competitividad del complejo. 0.0 5,000.0 10,000.0 15,000.0 20,000.0 25,000.0 Incremento de capacidades en los complejos petroquímicos 2010 2009 2008 2007 2006 25 Ilustración 12 Capacidad de elaboración de productos petroquímicos Sin embargo a pesar de la importancia que el propileno está teniendo internacionalmente la oferta al comercio externo ha sido mínima desde el 2008 con 1.6 millones USD que no es para nada similar a lo producido en el 2000 de 24.6 millones USD o del 2007 34.5 millones USD, y en la actualidad se ha dejado de exportar por completo. Como se nota, el propileno no ha figurado en lo absoluto en contraste a otros derivados del petróleo, siendo de vital valor económico la recuperación de ingresos ante esta producción y exportación del mismo. Esto quiere decir que la producción integral del propileno es para consumo interno, ventas internas tienen por 422.4 millones de dólares anualmente. Pese a esto resulta insuficiente como para competir con las grandes productoras de propileno que han desarrollado tecnología que les permite aumentar su producción. 0.0 500.0 1,000.0 1,500.0 2,000.0 2,500.0 3,000.0 2000 2002 2004 2006 2008 2010 M ile s d e t o n e la d as Año Elaboración de productos petroquímicos Derivados del etano Derivados del etano Aromáticos y derivados Propileno y derivados 26 3.1 Pronósticos de ventas Ante las estipulaciones internas de Petróleos Mexicanos la única empresa dedicada en llevar el control de distribución (y por la tanto de producción) de propileno, es exclusiva de Pemex. Por lo que los precios son estipulados por la paraestatal pero tomando los costos que está manejando en la actualidad se vería reflejado un avance en la disminución de las importaciones. Y por lo tanto no habría una competencia con otras empresas sino una cobertura En el capítulo 1.4 y la ilustración 3, se determinó que la cantidad de importaciones al país ascienden a las cantidades de 700,000 toneladas por año de propileno y con este proyecto que se pretende llevarlo a una producción de 423,000 Ton/año se estaría cubriendo el 100% de la demanda actual del mercado. Tabla 1. Precios2 autorizados de Pemex para el propileno En la tabla anterior se muestran los precios de venta a los cuales se vendería el propileno de acuerdo a las fuentes de Pemex. 2 Fuente obtenida de precios autorizados Pemex y con proyección hasta el año 2029. Año Propileno Precio de venta (USD/Ton) 2014 2015 $ 920.73 2016 $ 952.86 2017 $ 986.12 2018 $ 1,020.53 2019 $ 1,056.15 2020 $ 1,093.01 2021 $ 1,131.15 2022 $ 1,170.63 2023 $ 1,211.49 2024 $ 1,253.77 2025 $ 1,297.52 2026 $ 1,342.81 2027 $ 1,389.67 2028 $ 1,438.17 2029 $ 1,488.36 27 4. Características que propician la rehabilitación de la planta de propileno 4.1 Diagnóstico de la situación actual de la planta Por cuestiones de iniciativa de PEMEX se pretende rehabilitar la planta tal y como se encuentra actualmente, es decir; que debe de tener las mismas características como se construyó por primera vez para que tenga, al menos, las posibilidades de operar. A continuación se tienen puntos de relevancia para la toma de decisiones en la estimación de costos, expectativas a futuro, factibilidad propensa y desarrollo del proyecto de manera puntual Tabla 2. Recomendaciones de la rehabilitación de la planta Se recomienda un mantenimiento: Otras acciones en: Mantenimiento general Turbo compresor: Mantenimiento mayor, cambiando sellos, empaques, limpieza general, cambio de aceite, verificar todo el sistema eléctrico y de control. General y actualización del control distribuido. Cambiadores de calor: realizar el desarmado, prueba hidrostática, reparación por fugas y cambio de empaques. Mayor a bombas, incluyendo cambio de sellos mecánicos, rodamientos y empaquetaduras. Eyectores: desarmado y limpieza general, prueba en banco certificado y cambio de empaquetadura. Mayor a todas las válvulas del sistema, sus pruebas en bando certificado. Recipientes: inspección de integridad mecánica, limpieza y pintura. Mayor a motores eléctricos cambiando rodamientos y embobinado si es necesario. Diferenciales, mantenimiento general cambio de cadena y ajuste. A sistema de tierras. Grúas viajeras, cambio de elementos de desgaste, mantenimiento a motores y control. 12. Edificio, estructuras, pintura y mantenimiento en general. 13. Elevador, mantenimiento general cambio de cables y control. Hornos tipo calentador: apertura de equipos e inspección de material refractario y mantenimiento a quemadores. Motores eléctricos: mantenimiento mayor cambio de rodamientos y verificar el estado del embobinado. Reactores: limpieza, inspección, llenarlos con catalizador nuevo. Válvulas de control: de mantenimiento mayor y calibración. Sistema eléctrico: cambio de cableado y reponer tubería dañada. Cambio de aceite: a todos los equipos dinámicos. Revisión completa a todos los circuitos de tubería. Inspección y Mantenimiento a analizadores. 28 Las condiciones de operación como la presión, temperatura, efectos ambientales entre otros, inciden directamente en los procesos para el manejo de los fluidos, tales como el aceite crudo, gas, productos intermedios y productos terminados del petróleo y el gas, así como fluidos criogénicos, sólidos fluidizados (catalizadores), desfogues y los servicios auxiliares como vapor, aire, agua y gas combustible entre otros, esto obliga a contar con criterios de diseño y especificaciones de materiales exigentes para la selección de la Tubería, válvulas, conexiones y accesorios. Actualmente la planta consta con equipos, sin embargo la mayoría de éstos se encuentran en malas condiciones mecánicas y de proponer una renovación solo podría ocuparse un 37% de los equipos, tales como: 1. Torres 2. Reactores 3. Intercambiadores de calor 4. Recipientes (horizontales y verticales) 5. Quemadores Con los equipos mencionados no se podría poner en funcionamiento la planta, el tiempo de vida de éstos sería muy corto y aun así se tienen que completar los equipos inexistentes o que simplemente no cumplen con un funcionamiento aceptable los cuales serían: 1. Bombas centrifugas 2. Compresores de gas 3. Compresores de aire 4. Filtros 5. Secadores 6. Elevadores de cangilones 7. Alimentadores 8. Agitadores De lo anterior solo se describe lo que respecta a equipo dinámico y estático pero por obvias razones la tubería e instrumentación se tiene que cambiar completamente pues elabandono total de la planta provocó la pérdida de la integridad de las mismas. 29 En términos generales la planta estaría conformada por los siguientes equipos mayores, donde, por lo anterior quedaría según el censo3 de la siguiente manera: 3 Censo de los equipos se obtuvo de un previo estudio realizado por Pemex Equipo Total Existente Faltante Reactores 7 7 0 Hornos 3 3 0 Cambiadores 112 97 15 Bombas 47 47 0 Compresores 6 3 2 Motores 47 34 13 Turbinas 6 5 1 Tanques 25 24 1 Torres 9 9 0 Caldera de recuperación 1 1 0 Transformadores 4 4 0 Analizadores (infrarrojo de co2) 1 0 1 Cromatógrafos 5 0 5 Válvulas de seguridad (PSV) 168 155 13 Circuitos de tubería 41 41 0 Subestación eléctrica 35 1 1 0 Torre de enfriamiento 1 1 0 1 torre de enfriamiento de 14 celdas Capacidad total 14,000 GPM Motobombas 4 0 4 Turbobombas 4 3 1 Ventiladores 15 2 13 Tabla 3. Censo actual de equipos en la Pta de propileno 30 Tabla 4. Capacidad4 de la planta de propileno Conclusión: De acuerdo al acervo informativo encontrado para explicar la situación de la planta de propileno, se puede deducir que las condiciones actuales de la planta no es posible el reinicio de la operaciòn por lo que es necesaria una inversión tomando en cuenta que se tiene como “ventaja” (debido a las condiciones mecánicas) la existencia y en su ubicación de origen los equipos principales están en condiciones que con un mantenimiento mayor podrían operar en optimas operaciones. También debido que con el paso del tiempo se tuvieron que reubicar en otras plantas se tiene que hacer la compra de los equipos e instrumentos para el manejo de fluidos (Instrumentación, tuberías, etc). Además al momento de ser rehabilitada se tendrá también que hacer la compra de materia prima, servicios auxiliares y la contratación de personal capacitado. 4 La capacidad de la planta se obtiene desde fuente directa del personal del CPG Morelos Capacidad: 423,000 Toneladas / Año Tipo de propileno Función Grado Técnico Materia prima para la Planta de Acrilonitrilo 171,000 T/A Propileno 95.0% pureza Grado Polímero Materia prima para la Planta de Polipropileno. 252,000 T/A Propileno 99.7% pureza 31 5. Planta de propileno Se encuentra ubicada en una de las secciones del Complejo Petroquímico Morelos S.A. de C.V., fue construida el 11 de noviembre de 1981, seguido de un arranque de purificación el 6 de septiembre de 1994. El arranque inicial mediante la unidad de CATOFIN fue un 30 de mayo de 1995, sin embargo, finalmente el 26 de julio de 1996 el área de reacción salió fuera de operación en tiempos de la crisis económica de México y de magnitudes mundiales durante la presidencia de Ernesto Zedillo Ponce de León. Provocando la crisis el cierre de distintas plantas de Pemex disminuyendo así, la producción de una cantidad significativa de productos primarios petroquímicos trayendo consigo un rezago económico y tecnológico en la industria petrolera y del país durante un periodo de más o menos 10 años. A pesar de los esfuerzos del gobierno federal, no ha podido recuperar aquel auge petrolero de los años 80´s y 90´s. En consecuencia y con el paso de los años, se optó por no invertir en éstas plantas dejándolas en el completo olvido iniciando una etapa de desgaste mecánico debido a las características climatológicas, en su mayoría; tuberías, bombas, instrumentación, cableado y equipos; alcanzaron el grado de su destrucción total o simplemente a la disfuncionalidad completa, consecuencia de la cero operación, convirtiéndose no en otra cosa más que chatarra. Con el paso del tiempo fue difícil encontrar los motivos necesarios para poner en operación la planta debido a la baja demanda del propileno en tiempos pasados, además de los supuestos altos costos de operación. Pero, ante el apogeo de los plásticos y solventes, se encontró la razón inexcusable de que existía un mercado que cubrir a gran escala, con expectativas de mercado interno y externo. La principal causa por la que se ubica en el Estado de Veracruz es debido a la alta concentración de los productos petroquímicos que ahí mismo se transforman y se distribuyen a un mercado interno e internacional. La causa inmediata y por lo tanto el propósito de la rehabilitación por la que se debería encontrarse la planta de propileno es debido a los principales clientes ubicados en cercanía del Complejo Morelos como son: Tlaxcala, Hidalgo, Chiapas, Veracruz, Nuevo León, Jalisco, Querétaro, Guanajuato y Tabasco. Siendo una ubicación por demás que adecuada debido que para el tiempo que han transcurrido durante el paro de la planta aumentaron el número de empresas interesadas en el producto del propileno. 32 5.1 Materia prima Sin importar el tipo de planta petroquímica que se esté analizando el conocimiento de la materia prima resulta ser de vital importancia ya que a partir de ésta se procesa y transforma en un producto final que resulta ser siempre de mayor valor que la materia prima más relevante. En este caso tenemos una buena cantidad de químicos (en distintos estados de agregación). El compuesto principal de la reacción para la transformación del Propileno es a partir del Propano, compuesto en estado gaseoso obtenido a partir de un proceso de separación que se le hace al gas natural y de esta manera obtener el propano en un porcentaje de pureza de distintas cualidades según se requiera para el presente proyecto. Por lo tanto para la determinación de los compuestos descritos en la siguiente ilustración, se obtuvieron desde fuente directa de la operativa de Pemex. 33 Ilustración 13. Balance de materia de la planta de propileno 34 5.2 Localización macro y micro de la planta de propileno 4.2.1 Ubicación del Complejo Petroquímico Morelos El Complejo Petroquímico Morelos, como ya se dijo anteriormente, forma parte de una de las tantas instalaciones de Pemex alrededor de la República Mexicana y desde que entró en operación la planta se identificó con el siguiente logotipo: El Complejo Petroquímico Morelos S.A. de C.V., se le puede ubicar al este de la ciudad de Coatzacoalcos, Veracruz, aproximadamente a 7 kilómetros de la carretera Coatzacoalcos-Villahermosa, la cual inició operaciones el 7 de junio de 1988 durante el mandato presidencial de Carlos Salinas de Gortari El complejo se le puede ubicar como corresponde a las siguientes coordenadas: N 81° 15´ 22” W N 70° 14´ 07” W N 0° 39´ 07” W N 83° 01´ 32” E S 23° 52´ 19” W S 28° 42´ 27” W 35 Ilustración 14 Croquis de ubicación del Complejo Morelos, Veracruz ACUEDUCTO 54"Ø PRESA CANGREJERA C.N.A.-S.A.R.H. PRESA DE YESO ARROYO COLORADO PETROQUIMICA MORELOS S.A. DE C.V. (380 HAS) PARQUE INDUSTRIAL PETROQUIMICA MORELOS VASO N°2 VASO N°1 A & W TROY INDUSTRIASTERMINAL MARITIMA PAJARITOS LAGUNA DE PAJARITOS EMISOR LAGUNA PAJARITOS LINDERO PEMEX EJIDO G. DE ALLENDE RESCATE ECOLOGICO COATZACOALCOS GOLFO DE MEXICO P.Q. PAJARITOS S.A. DE C.V. CELMEX RESISTOL N O E S PQ. LA CANGREJERA S.A. DE C.V. Ilustración 15. Ubicación general del Complejo Morelos5 5 La ubicación se obtuvo por personal de Instituto Mexicano del Petróleo (IMP) 36 37 4.2.2 Ubicación de la planta de propileno La planta de propileno, como se dijo anteriormente se encuentre dentro de las instalaciones del Complejo Petroquímico Morelos, pero a continuación se muestra su distribución dentro del mismo: Ilustración 16. Ubicación general de la planta6 de propileno dentro del Complejo 6 La ubicación se obtuvo por personal de Instituto Mexicano del Petróleo (IMP) 38 5.3 Tamaño de la planta Como ya se dijo anteriormente se tieneun requisito para que la rehabilitación sea un hecho, y es el que se mantenga la capacidad de 423,000 Ton/año de producción de propileno, como se muestra en la tabla 3. Por lo tanto se debe también mantener el proceso CATOFIN, ya que este tipo de tecnología sigue vigente hasta el día de hoy, ya que es una tecnología de deshidrogenación de propano para la obtención de propileno de alta pureza y por lo que el proceso CATOFIN7 suele usarse también cuando se pretende producir Polipropileno donde se exigen purezas de ±99.95% ya que la reacción necesita un consumo del 100% del propano. A nivel económico el proceso CATOFIN es la forma más económica para convertir el propano (Incluso del Gas LP) en altos niveles de pureza Al tener esto en cuenta, se debe considerar que las capacidades dimensionales de la ubicación de la planta no podrán ser modificadas, porque ya es un equipo existente, cumpliendo así una condición más de ser rehabilitada. 7 Fuente obtenida de la revista “Hydrocarbon Processing” 39 5.4 Proceso Por cuestiones de iniciativa de PEMEX se pretende rehabilitar la planta tal y como se encuentra actualmente, es decir; que debe de tener las mismas características como se construyó por primera vez para que tenga, al menos, las posibilidades de operar. A continuación se describirá el proceso de obtención de Propileno. Cabe mencionar que la tecnología utilizada aún se encuentra vigente, conocido como Proceso CATOFIN y que continuación se describe: Dado el caso en que se considerara como licitación se tendría que cumplir con la condición de utilizar el proceso que se planteó en aquel entonces para que se pueda poner en marcha el proceso. Una de estas especificaciones es el aplicar la tecnología por Deshidrogenación de propano, también conocido como proceso “CATOFIN”, bajo la licencia de Air Product/Houdry, el cual se usa para disponer de un propileno de alta pureza. El sistema de reacción CATOFIN consiste en reactores en paralelo de lecho fijo y un sistema de aire de regeneración. Los reactores son recirculados a través de una consistente secuencia de reacción-regeneración y pasos de evacuación/purga. Reactores múltiples son usados de modo que el sistema de reactor alimentación/producto y el sistema de regeneración de aire operan de manera continua. La alimentación de propano fresco es combinada con la alimentación de reciclo desde el fondo del separador del producto, vaporizado, elevado a temperatura de reacción en un calentador de carga y se alimenta a los reactores. La reacción toma lugar en condiciones de vacío para maximizar la conversión de alimentación y selectividad de olefinas. Después del enfriamiento, el gas efluente del reactor es comprimido y enviado a la sección de recuperación donde los gases inertes, hidrógeno e hidrocarburos ligeros son separados desde el efluente del reactor comprimido. Butanos y demás hidrocarburos pesados son rechazados o más bien separados. Los componentes etano, propano y propileno son procesados en la sección de purificación de producto y el separador de producto, donde el producto es separado a partir de propano sin reaccionar. El propano es reciclado a los reactores. Después de un periodo adecuado de operación en funcionamiento, alimentar a un reactor individual es suspendido y el reactor es recalentado y regenerado. El aire calentado en el calentador de aire de regeneración pasa a través de los reactores. El aire de regeneración sirve para restaurar el perfil de temperatura del lecho fijo del reactor a sus condiciones de funcionamiento inicial además de quemar el coque del catalizador. Cuando el recalentamiento/regeneración es completado, el reactor es re-evacuado para su siguiente periodo de procesamiento. 40 Por cuestiones de iniciativa de PEMEX se pretende rehabilitar la planta tal y como se encuentra actualmente, es decir; que debe de tener las mismas características como se construyó por primera vez para que tenga, al menos, las posibilidades de operar. A continuación se describirá el proceso de obtención de Propileno. Cabe mencionar que la tecnología utilizada aún se encuentra vigente, conocido como Proceso CATOFIN y que continuación se describe: Dado el caso en que se considerara como licitación se tendría que cumplir con la condición de utilizar el proceso que se planteó en aquel entonces para que se pueda poner en marcha el proceso. Una de estas especificaciones es el aplicar la tecnología por Deshidrogenación de propano, también conocido como proceso “CATOFIN”, bajo la licencia de Air Product/Houdry, el cual se usa para disponer de un propileno de alta pureza. El sistema de reacción CATOFIN consiste en reactores en paralelo de lecho fijo y un sistema de aire de regeneración. Los reactores son recirculados a través de una consistente secuencia de reacción-regeneración y pasos de evacuación/purga. Reactores múltiples son usados de modo que el sistema de reactor alimentación/producto y el sistema de regeneración de aire operan de manera continua. La alimentación de propano fresco es combinada con la alimentación de reciclo desde el fondo del separador del producto, vaporizado, elevado a temperatura de reacción en un calentador de carga y se alimenta a los reactores. La reacción toma lugar en condiciones de vacío para maximizar la conversión de alimentación y selectividad de olefinas. Después del enfriamiento, el gas efluente del reactor es comprimido y enviado a la sección de recuperación donde los gases inertes, hidrógeno e hidrocarburos ligeros son separados desde el efluente del reactor comprimido. Butanos y demás hidrocarburos pesados son rechazados o más bien separados. Los componentes etano, propano y propileno son procesados en la sección de purificación de producto y el separador de producto, donde el producto es separado a partir de propano sin reaccionar. El propano es reciclado a los reactores. Después de un periodo adecuado de operación en funcionamiento, alimentar a un reactor individual es suspendido y el reactor es recalentado y regenerado. El aire calentado en el calentador de aire de regeneración pasa a través de los reactores. El aire de regeneración sirve para restaurar el perfil de temperatura del lecho fijo del reactor a sus condiciones de funcionamiento inicial además de quemar el coque del catalizador. Cuando el recalentamiento/regeneración es completado, el reactor es re-evacuado para su siguiente periodo de procesamiento. A continuación se describe el proceso como se llevaría “En Planta”, además también de las capacidades manejadas en el proceso. 41 En la Sección de recuperación de gas, se llevará a cabo un agotamiento de tipo convencional utilizando destilación por vaporización instantánea como medio de separación. Se tiene una corriente de alimentación de propano que es precalentado para después pasar a los reactores, los cuales al entrar en contacto con el catalizador de Oxido de Cromo llevará a cabo la oxido-reducción provocando la deshidrogenación del propano a propileno a una presión ligeramente superior a la atmosférica y una temperatura aproximada entre 430-450°C. El efluente de los reactores se envía a un intercambiador de calor para precalentar la carga fresca, después se enfría con agua de enfriamiento pasando a la sección de compresión y de ahí enviarse al sistema de absorción, agotamiento y recuperación para separar el gas combustible, propileno y propano; por consecuencia que no reacciono se recircula a los reactores. De esta manera resulta el propileno como producto principal con propiedades muy características ya que se puede obtener propileno tipo: 1. Grado Técnico 2. Grado Polimérico La Planta de propileno consta esencialmente de cuatro secciones: 1. Sección de vaporización y reacción 2. Sección de compresión de propileno 3. Secciónde recuperación de gas 4. Sección de purificación de propileno Sección de vaporización y reacción El propano alimentado, proveniente de la planta fraccionadora, es precalentado en el Calentador de carga antes de pasar a los reactores en los cuales se lleva a cabo la reacción de óxido – reducción usando como catalizador oxido de cromo. La sección de reacción consiste de 7 Reactores catalíticos de lecho fijo; 3 reactores de deshidrogenación, 3 Reactores de regeneración y un reactor de evacuación. El propano se deshidrogena pasando a propileno a una presión ligeramente superior a la atmosférica y a una temperatura entre 430-450 °C. Sección de compresión de propileno El efluente de los reactores es enviado a un cambiador de calor para precalentar la carga fresca, luego son enfriados con agua pasando a la sección de compresión y de ahí son enviados al sistema de recuperación de gas. 42 Esta sección consiste de seis compresores: 2- Compresor de Aire de Regeneración 2- Compresor de Producto Primera Etapa 2- Compresor de Producto de la Segunda y Tercera Etapa Sección de Recuperación de gas Este sistema separa el gas combustible, propileno y propano, la sección consiste de una Torre Absorbedora de una Columna Agotadora en los cuales se separa gas combustible y de una Columna Deetanizadora. Sección de Purificación de propileno Se obtiene propileno como producto principal de dos características: Grado Técnico que sirve como materia prima para la Planta de Acrilonitrilo y Grado Polímero que es materia prima para la planta de Polipropileno. Tren A En este tren se obtiene Propileno de Baja Pureza 95.0% (Grado Técnico) Tren B En este tren se obtiene Propileno de Alta Pureza 99.7% (Grado Polímero). El tren B está integrado con cuatro torres y una torre de Recirculación de Propano. 43 Ilustración 17 Diagrama de flujo de la planta de Propileno Clientes CCL Sello 44 Almacenamiento Se cuenta con un área de almacenamiento para el propileno restante para su comercialización, vía barcos o autotanques Ilustración 18 Área de almacenamiento TQ de almacenamiento E-3 6 Esferas E-5 Torre de enfriamiento Quemador de emergencia compresor Bomba Bomba E-11 E-12 E-12 Bomba V-1 V-2 V-3 V-4 E-14 V-5 3500 TONS por barco Propileno de planta E-16 P-18 V-6 P-9 45 5.5 Inversión fija Se llama Inversión fija porque el Proyecto no puede desprenderse fácilmente de ella sin que con ello perjudique la actividad productiva. Todos los activos que componen la Inversión fija deben ser valorizados mediante cotizaciones entregadas por los proveedores de equipos, maquinarias, muebles, enseres, vehículos, etc. Los precios para los edificios, obras civiles e instalaciones se pueden obtener sobre la base de las cotizaciones de las Empresas constructoras Las Inversiones Fijas que tiene una vida útil mayor a un año se deprecian, tal es el caso de las maquinarias y equipos, edificios, muebles, enseres, vehículos, obras civiles, instalaciones y otros. Los terrenos son los únicos activos que no se deprecian. Los recursos naturales no renovables, como los yacimientos petroleros, están sujetos a una forma particular de depreciación denominada agotamiento, que es la gradual extinción de la riqueza por efecto de la explotación. La Inversión en activos fijos se recupera mediante el mecanismo de depreciación. Ilustración 19 Puntos que conforma la inversión fija Equipo • Equipos Principales • Instalación • Instrumentación y control Infraestructura • Construcciones • Servicios Auxiliares • Terreno Otros • Gastos de Construcción • Supervisión e Ingeniería • Gastos de Estudio e investigación previa INVERSIÓN FIJA 46 Tomando en cuenta que la estimación detallada corresponde al contratista y la estimación definitiva a la firma que realiza la ingeniería a detalle, en seguida se describen únicamente los métodos de estimación de la inversión fija empleados en la formulación de proyectos. Para este proyecto en especial se utilizará la Estimación de la inversión fija desglosada mediante el uso de factores. Para este método se utiliza como base el costo total del equipo de proceso, el cual se multiplica por una serie de factores, para estimar cada uno de los principales rubros de la inversión fija. El valor de estos factores depende del estado físico de las materias primas y productos que se manejan en la planta. Los siguientes factores pueden usarse como guía para este propósito. NOTA: es conveniente señalar que en este método se considera el costo del terreno (rubro 9) como porcentaje del costo del equipo, sin embargo esta consideración es solo un punto de referencia, ya que en tal práctica el costo del terreno es función de la ubicación especifica del mismo y de las características que tenga y guarda poca relación con el costo del equipo. Tabla 5 Factores de estimación de inversión fija CONCEPTO Sólidos Sólidos y Líquidos Líquidos y Gases 1.- Costo Total del Equipo 1.00 1.00 1.00 2.- Transporte, seguros, impuestos y derechos aduanales a) Equipo Local b) Equipo Extranjero 0.05 0.30 0.05 0.30 0.05 0.30 3.- Gastos de Instalación 0.35 0.30 0.35 4.- Tuberías 0.10 0.30 0.60 5.- Instrumentación 0.05 0.15 0.30 6.- Aislamientos 0.05 0.05 0.10 7.- Instalaciones Eléctricas 0.10 0.15 0.15 8.- Edificios y Servicios 0.35 0.30 0.20 9.- Terreno y su acondicionamiento 0.10 0.10 0.10 10.- Servicios Auxiliares 0.20 0.30 0.40 COSTO FISICO DE LA PLANTA 2.65 3.00 3.55 Ingeniería y Supervisión de Construcción 0.55 0.65 0.75 Imprevistos 0.50 0.60 0.60 INVERSION FIJA 3.70 4.25 4.954.85 4.15 3.60 47 Para el presente trabajo se tomó en consideración al equipo principal para la producción del propileno como es: Calentador de carga, reactores, separadores, torres de separación, intercambiadores de calor. Se tomaron precios de la base de datos de PEMEX que cuenta con datos de proveedores de equipos como: Grupo Carso Servicios Grupo Famo Mexicana de Recipientes a Presión Merren SOMET Entorno Industrial Metalmecánica Especializada del Golfo Axis Industrial Girorey Mexicana Servicios y Procesos Manufacturados Ricsa Industrial LAWSCO LYM de México Intercambiadores CEGA De lo anterior se tienen los siguientes datos: 1. Torres de doble diámetro (3) $ 6,648,322 2. Quemadores de fuego directo (3) $ 27,570,582 3. Intercambiadores de calor (10) $ 45,866,936 4. Tanques horizontales (12) $ 2,971,266 5. Torres (12) $ 46,995,713 TOTAL $102,482,237 Por lo que al tomar en cuenta un factor de 4.85 tendremos una inversión fija de: $507,287,073 48 5.6 Capital de trabajo El Capital de Trabajo considera aquellos recursos que requiere el Proyecto para atender las operaciones de producción y comercialización de bienes o servicios y, contempla el monto de dinero que se precisa para dar inicio al Ciclo Productivo del Proyecto en su fase de funcionamiento. En otras palabras es el Capital adicional con el que se debe contar para que comience a funcionar el Proyecto, esto es financiar la producción antes de percibir ingresos. CAPITAL DE TRABAJO Ilustración 20 Características del capital de trabajo Capital de Trabajo 49 Desde el momento que se compran insumos o se pagan sueldos, se incurren en gastos a ser cubiertos por el Capital de Trabajo en tanto no se obtenga ingresos por la venta del producto final. Entonces el Capital de Trabajo debe financiar todos aquellos requerimientos que tiene el Proyecto para producir un bien o servicio final. Entre estos requerimientos se tiene: Materia Prima, Materiales directos e indirectos, Mano de Obra directa e indirecta, Gastos de Administración y comercialización que requieran salidas de dinero en efectivo. La Inversión en Capital de Trabajo se diferencia de la Inversión fija,porque esta última puede recuperarse a través de la depreciación; por el contrario, el Capital de Trabajo no puede recuperarse por estos medios, dada su naturaleza de circulante; pero puede resarcirse en su totalidad a la finalización del Proyecto. Al igual que para la inversión fija, para el capital de trabajo existen varios métodos para su cálculo que a continuación se presentan: Por horizonte de planeación. Para realizar presupuestos mensuales y extenderlos a un horizonte de tres meses. Este cálculo se necesita conocer o estimar el costo de nuestros gastos, por lo que debemos tener en especial el presupuesto de producción que es el área donde se generan los mayores gastos, que en este caso es: $ 16, 211, 259/mensuales CT = (PM )3 Donde: CT = Capital de Trabajo PM = Presupuesto mensual de producción Por lo que se tendrá un capital de: $ 48, 633, 777 Este capital de trabajo se distribuiría de la siguiente manera: Tabla 6. Determinación del capital de trabajo Cuenta Criterio Cantidad Efectivo 3 meses $15,307,948.00 Cuentas por cobrar - $ - Inventarios Materia Prima 1 semana $29,960,581.00 Producto Terminado 3 dias $ 3,365,248.00 Costo Total $48,633,777.00 50 5.7 Inversión total Con los puntos anteriormente explicados se puede obtener la inversión total, la cual está conformada por la Inversión fija y Capital de Trabajo. Donde la suma de éstos se obtiene la Inversión Total, la cual resulta ser como a continuación: $507, 287, 073 + $ 48, 633, 777 = $555, 920, 8508 Por lo tanto quedaría de la siguiente manera para el análisis de viabilidad, proponiendo que se inician labores de construcción en el año 2014: Tabla 7 Costo de inversión Desde un principio aclarar que para el resto del análisis, los costos de inversión se verán reflejados en números negativos debido a que este es un valor que debe recuperar y será restado hasta que se haya recuperado este costo de inversión. Dependiendo del tiempo que le tome hacerlo. 8 Estimado expresado en Dólares americanos y se usa una tasa de cambio de 12.27 pesos/dólar con fecha de abril del 2013 para la Tabla 11. Inversión Fija Capital de Trabajo Inversión TOTAL Año Costos de inversión Costos de inversión USD Pesos 2014 555,920,850.00$ 6,821,148,829.50$ 51 5.8 Organigrama Organigrama. 1 Plantilla laboral general Organigrama. 2 Plantilla laboral de Producción Gerencia Nivel 41 Jefe de Producción Nivel 37 Jefe de Mantenimiento Nivel 35 Jefe de ventas Nivel 35 Proyectos Jefe de produccion Nivel 39 Ingenieros de Operación (Sección de recuperacion de gas) Nivel 33 Técnicos de operación Nivel 30 Técnicos de operación Nivel 30 Ingenieros de Operación (Sección Purificación de Propileno) Nivel 33 Técnicos de operación Nivel 30 Técnicos de operación Nivel 30 Ingenieros de Operación (Sección de Vaporización y Reacción) Nivel 33 Técnicos de operación Nivel 30 Técnicos de operación Nivel 30 Ingenieros de Operación (Sección de compresión de Propileno) Nivel 33 Técnicos de operación Nivel 30 Técnicos de operación Nivel 30 52 Organigrama. 3 Plantilla laboral de mantenimiento Organigrama. 4 Plantilla laboral del departamento administrativo Como bien se entiende las operaciones se realizarán en una de las divisiones de los tantos complejos existentes en México y que son regulados por PEMEX el cual se rige por sus salarios y prestaciones propias y éstas son con las cuales se cuentan: 1. Salario ordinario 2. Tiempo Extra Ordinario (TEO) 3. Tiempo Extra Adicional (TEA) 4. Vacaciones 5. Aguinaldo 6. Reembolso de gastos de transporte 7. Rendimientos 8. Sistema de Ahorro para el Retiro (SAR) 9. Bono por productividad 10. Incentivo al desempeño y compensación. 11. Ayuda de gasolina. Jefe de mantenimiento Nivel 35 Técnicos de mantenimiento Nivel 30 Técnicos de mantenimiento Nivel 30 Técnicos de mantenimiento Nivel 30 Técnicos de mantenimiento Nivel 30 Técnicos de mantenimiento Nivel 30 Técnicos de mantenimiento Nivel 30 Técnicos de mantenimiento Nivel 30 Ingeniero de Control y Calidad Nivel 33 Jefe de administración Nivel 31 Personal administrativo (Ventas) Nivel 30 Personal administrativo (Producción) Nivel 30 Personal administrativo (Mantenimiento) Nivel 30 53 5.9 Plantillas laborales A partir de los organigramas realizados en el capítulo anterior y con conocimiento de los precios autorizados de PEMEX de los pagos que se realizan a cada uno de los trabajadores. Tabla 8 Plantillas laborales Puesto Nivel No. De empleados Pago por empleado (pesos) Total de pago por empleado (pesos) Total de pago por personal (USD) Gerencia 41 1 $ 1,885,637.73 $1,885,637.73 $153,678.71 Jefe de producción 37 1 $ 1,064,347.43 $1,064,347.43 $86,743.88 Jefe de Ventas 35 1 $ 811,889.13 $811,889.13 $66,168.63 Jefe de mantenimiento 35 1 $ 811,889.13 $811,889.13 $66,168.63 Jefe de administración 31 1 $ 658,415.62 $658,415.62 $53,660.60 Ingenieros de Operación 33 4 $ 728,149.07 $2,912,596.28 $237,375.41 Ingeniero de control y calidad 33 1 $ 728,149.07 $728,149.07 $59,343.85 Técnicos de operación 30 8 $ 601,298.17 $4,810,385.36 $392,044.45 Técnico de mantenimiento 30 8 $ 601,298.17 $4,810,385.36 $392,044.45 Personal administrativo 30 3 $ 601,298.17 $1,803,894.51 $147,016.67 Total 28 $18,411,951.89 $ 1,500,566.58 54 5.10 Presupuestos Presupuesto de inversión Se está proponiendo desembolsar la cantidad de $507,287,073(USD) de Inversión fija únicamente en el primer año de acuerdo al análisis realizado en el capítulo 4.5. Presupuesto de ingresos Para esta consideración se tomaron en cuenta el producto principal, que es el propileno pero además se están considerando los subproductos que son gas combustible y butano. 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠 = $𝑃𝑟𝑜𝑑𝑢𝑐𝑡𝑜𝑠 × 𝑃𝑟𝑜𝑑𝑢𝑐𝑐𝑖ó𝑛 (𝑒𝑠𝑝𝑒𝑟𝑎𝑑𝑎)𝑑𝑒 𝑙𝑎 𝑝𝑙𝑎𝑛𝑡𝑎 𝑑𝑒 𝑝𝑟𝑜𝑝𝑖𝑙𝑒𝑛𝑜 Es decir: 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠𝑝𝑟𝑜𝑝𝑖𝑙𝑒𝑛𝑜 = $𝑃𝑟𝑜𝑝𝑖𝑙𝑒𝑛𝑜 × 𝑃𝑟𝑜𝑑𝑢𝑐𝑐𝑖ó𝑛 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠𝑔𝑎𝑠 𝑐𝑜𝑚𝑏𝑢𝑠𝑡𝑖𝑏𝑙𝑒 = $𝐺𝑎𝑠 𝑐𝑜𝑚𝑏𝑢𝑠𝑡𝑖𝑏𝑙𝑒 × 𝑃𝑟𝑜𝑑𝑢𝑐𝑐𝑖ó𝑛 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠𝑏𝑢𝑡𝑎𝑛𝑜 = $𝐵𝑢𝑡𝑎𝑛𝑜 × 𝑃𝑟𝑜𝑑𝑢𝑐𝑐𝑖ó𝑛 Año Producción (Ton/año) Costo de venta (USD/Ton) Venta (USD) 2014 2015 423,000.00 $ 925.91 $ 391,659,930.00 2016 423,000.00 $ 958.22 $ 405,328,861.56 2017 423,000.00 $ 991.67 $ 419,474,838.83 2018 423,000.00 $ 1,026.28 $ 434,114,510.70 2019 423,000.00 $ 1,062.09 $ 449,265,107.12 2020 423,000.00 $ 1,099.16 $ 464,944,459.36 2021 423,000.00 $ 1,137.52 $ 481,171,020.99 2022 423,000.00 $ 1,177.22 $ 497,963,889.63 2023 423,000.00 $ 1,218.30 $ 515,342,829.37 2024 423,000.00 $ 1,260.82 $ 533,328,294.12 2025 423,000.00 $ 1,304.83 $ 551,941,451.58 2026 423,000.00 $ 1,350.36 $ 571,204,208.25 2027 423,000.00 $ 1,397.49 $ 591,139,235.11 2028 423,000.00 $ 1,446.26 $ 611,769,994.42 2029 423,000.00 $ 1,496.74 $ 633,120,767.22 Propileno 55 Tabla 9. Ingresos obtenidos del propileno Tabla 10. Ingresos obtenidos de gas combustible Tabla 11. Ingresos obtenidos del butano Año Producción (Ton/año) Costo de venta (USD/Ton) Venta (USD)2014 2015 4,234.00 937.25$ $ 3,968,296.66 2016 4,234.00 $ 969.96 $ 4,106,790.21 2017 4,234.00 $ 1,003.81 $ 4,250,117.19 2018 4,234.00 $ 1,038.84 $ 4,398,446.28 2019 4,234.00 $ 1,075.09 $ 4,551,952.06 2020 4,234.00 $ 1,112.62 $ 4,710,815.18 2021 4,234.00 $ 1,151.45 $ 4,875,222.63 2022 4,234.00 $ 1,191.63 $ 5,045,367.90 2023 4,234.00 $ 1,233.22 $ 5,221,451.24 2024 4,234.00 $ 1,276.26 $ 5,403,679.89 2025 4,234.00 $ 1,320.80 $ 5,592,268.32 2026 4,234.00 $ 1,366.90 $ 5,787,438.48 2027 4,234.00 $ 1,414.60 $ 5,989,420.09 2028 4,234.00 $ 1,463.97 $ 6,198,450.85 2029 4,234.00 $ 1,515.06 $ 6,414,776.78 Gas Combustible Año Producción (Ton/año) Costo de venta (USD/Ton) Venta (USD) 2014 2015 17,921.50$ 770.60$ $ 13,810,254.14 2016 17,921.50$ $ 797.49 $ 14,292,232.00 2017 17,921.50$ $ 825.32 $ 14,791,030.90 2018 17,921.50$ $ 854.13 $ 15,307,237.88 2019 17,921.50$ $ 883.94 $ 15,841,460.48 2020 17,921.50$ $ 914.79 $ 16,394,327.45 2021 17,921.50$ $ 946.71 $ 16,966,489.48 2022 17,921.50$ $ 979.75 $ 17,558,619.96 2023 17,921.50$ $ 1,013.95 $ 18,171,415.80 2024 17,921.50$ $ 1,049.33 $ 18,805,598.21 2025 17,921.50$ $ 1,085.95 $ 19,461,913.59 2026 17,921.50$ $ 1,123.85 $ 20,141,134.37 2027 17,921.50$ $ 1,163.08 $ 20,844,059.96 2028 17,921.50$ $ 1,203.67 $ 21,571,517.66 2029 17,921.50$ $ 1,245.67 $ 22,324,363.62 Butano 56 Por lo tanto para los ingresos totales se sigue la siguiente formula: 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠𝑡𝑜𝑡𝑎𝑙𝑒𝑠 = 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠𝑝𝑟𝑜𝑝𝑖𝑙𝑒𝑛𝑜 + 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠𝑔𝑎𝑠 𝑐𝑜𝑚𝑏𝑢𝑠𝑡𝑖𝑏𝑙𝑒 + 𝐼𝑛𝑔𝑟𝑒𝑠𝑜𝑠𝑏𝑢𝑡𝑎𝑛𝑜 Tabla 12. Ingresos totales Año Ingresos totales USD 2014 2015 $ 409,438,480.79 2016 $ 423,727,883.77 2017 $ 438,515,986.92 2018 $ 453,820,194.86 2019 $ 469,658,519.66 2020 $ 486,049,602.00 2021 $ 503,012,733.11 2022 $ 520,567,877.49 2023 $ 538,735,696.42 2024 $ 557,537,572.22 2025 $ 576,995,633.49 2026 $ 597,132,781.10 2027 $ 617,972,715.16 2028 $ 639,539,962.92 2029 $ 661,859,907.63 57 Presupuesto de egresos 1. Mantenimiento: Se utilizaran los precios autorizados que se le asignaron a los técnicos de mantenimiento, descritos en el capítulo 5. 2. Materia prima: se obtuvieron los costos de la materia prima por medio proveedores de distintas compañías (ver Anexo 1). 3. Mano de obra: del capítulo 4.9 se adquieren los precios autorizados de cada uno de los trabajadores en planta. 4. Energía eléctrica: se utilizan los costos de energía eléctrica autorizados para Pemex, sin embargo se tomó en cuenta que en el Complejo Morelos es capaz de producir su propia Energía Eléctrica, lo cual reduce considerablemente el costo (ver Anexo 2). 5. Servicios auxiliares: se consideraron como servicios auxiliares vapor de alta, agua desmineralizada, agua de enfriamiento, agua de servicios y nitrógeno (ver Anexo 3). 6. Generales: se consideraron costos de ventas, administración y distribución. Tomados en consideración los puntos anteriores se genera la siguiente tabla: Tabla 13 Variable de costos de producción Año Costos de mantenimiento Costo de materia prima Costo de mano de obra Costo de Energia Electrica Costo de Servicios Auxiliares USD USD USD USD USD 2014 $ - $ - $ - $ - $ - 2015 392,044.45$ 133,303,314.29$ $1,500,566.58 480,388.73$ $ 59,082,880.62 2016 405,726.80$ 137,955,599.96$ 1,552,936.35$ 497,154.30$ 61,144,873.15$ 2017 419,886.66$ 142,770,250.40$ 1,607,133.83$ 514,504.99$ 63,278,829.22$ 2018 434,540.71$ 147,752,932.14$ 1,663,222.80$ 532,461.21$ 65,487,260.36$ 2019 449,706.18$ 152,909,509.47$ 1,721,269.27$ 551,044.11$ 67,772,765.75$ 2020 465,400.92$ 158,246,051.35$ 1,781,341.57$ 570,275.55$ 70,138,035.28$ 2021 481,643.42$ 163,768,838.54$ 1,843,510.39$ 590,178.16$ 72,585,852.71$ 2022 498,452.77$ 169,484,371.01$ 1,907,848.91$ 610,775.38$ 75,119,098.97$ 2023 515,848.77$ 175,399,375.56$ 1,974,432.83$ 632,091.44$ 77,740,755.52$ 2024 533,851.90$ 181,520,813.76$ 2,043,340.54$ 654,151.43$ 80,453,907.89$ 2025 552,483.33$ 187,855,890.16$ 2,114,653.12$ 676,981.32$ 83,261,749.27$ 2026 571,764.99$ 194,412,060.73$ 2,188,454.52$ 700,607.97$ 86,167,584.32$ 2027 591,719.59$ 201,197,041.65$ 2,264,831.58$ 725,059.18$ 89,174,833.02$ 2028 612,370.61$ 208,218,818.40$ 2,343,874.20$ 750,363.75$ 92,287,034.69$ 2029 633,742.34$ 215,485,655.16$ 2,425,675.41$ 776,551.44$ 95,507,852.20$ 58 La muestra anterior se obtuvo a partir de aplicar una tasa de crecimiento, ya que hay que entre más grande la muestra los resultados son más exactos, y como el interés de esta investigación es analizar una muestra concreta se tomó la decisión de aplicar esta tasa para un mejor resultado. La muestra, cualquiera que sea su magnitud, debe ser representativa de la población a la que se le va a aplicar la tasa de crecimiento9. Se utilizó la tasa de crecimiento CETES28 dias ( Certificados de la Tesorería) ya que dentro de los métodos para calcular el modelo Capital Asset Pricing Model (CAPM) es el que mayor aceptación tiene y es usado para calcular el retorno esperado del capital para departamentos gubernamentales, posteriormente éste es utilizado en el cálculo de la WACC del inglés Weighted Average Cost of Capital) se denomina en español Promedio Ponderado del Costo de Capital a fin incorporar a la tasa de descuento la estructura de capital y deuda de los departamentos gubernamentales. En este caso se utilizó para realizar la proyección de la muestra ya que representa tanto una tasa de crecimiento como un indicador del riesgo inherente al sector económico para el cual está siendo utilizada. Presupuesto de producción Dónde: 𝐶𝑜𝑠𝑡𝑜𝑠 𝑑𝑒 𝑝𝑟𝑜𝑑𝑢𝑐𝑐𝑖ó𝑛 = $ 𝑀𝑎𝑛𝑡𝑒𝑛𝑖𝑚𝑖𝑒𝑛𝑡𝑜 + $𝑀𝑎𝑡𝑒𝑟𝑖𝑎 𝑝𝑟𝑖𝑚𝑎 + $𝐶𝑜𝑠𝑡𝑜 𝑑𝑒 𝑚𝑎𝑛𝑜 𝑑𝑒 𝑜𝑏𝑟𝑎 + $𝐶𝑜𝑠𝑡𝑜 𝑑𝑒 𝐸𝑛𝑒𝑟𝑔í𝑎 𝑒𝑙é𝑐𝑡𝑟𝑖𝑐𝑎 + $𝑆𝑒𝑟𝑣𝑖𝑐𝑖𝑜𝑠 𝐴𝑢𝑥𝑖𝑙𝑖𝑎𝑟𝑒𝑠 + $𝐴𝑑𝑚𝑖𝑛𝑖𝑠𝑡𝑟𝑎𝑡𝑖𝑣𝑜𝑠 + $𝑉𝑒𝑛𝑡𝑎𝑠
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