ADMIN FINAN INFOR 3

Vista previa del material en texto

UNIVERSIDAD DR. RAFAEL BELLOSO CHACIN		
CATEDRA: ADMINISTRACION FINANCIERA
INFORME 3 - Valor 10%
A continuación se presenta información sobre la empresa POLO para la elaboración de su presupuesto de efectivo para los meses de Julio, Agosto y Septiembre:
La empresa vende helados dietéticos , para mayo vendieron 130.000.000Bs, en junio estiman vender 120.000.000Bs. , pronosticando ventas para los meses de JULIO, AGOSTO Y SEPTIEMBRE de 190.000.000Bs, 225.000.000Bs y 210.000.000Bs, respectivamente. Al fabricante de helados se le ha comprado en mayo 90.000.000Bs, y en junio 100.000.000Bs., estimándose que las compras represente para los meses siguientes el 80% de las ventas del mes. De acuerdo con el patrón de ventas el 60% se vende al contado, 40% se cobra a 2 meses. La empresa paga los productos para la venta, el 90% al contado y el resto a 1 mes. Para el mes de julio se hará efectivo el cobro de intereses sobre participaciones por un monto de 2.800.000Bs. Para agosto se prevé pagar por mantenimiento de equipos 85.000.000Bs. En Septiembre se estima vender equipos obsoletos en 15.000.000Bs por pólizas de seguros. La empresa paga además 600.000Bs de intereses mensuales por crédito en el banco. 
Para los gastos administrativos mensuales se estiman agregar a los 70.000.000 Bs por gastos fijos, el 10% de las ventas del mes, por gastos variables. El efectivo al 30 de junio se estima sea de 25.000.000Bs, siendo el monto que la empresa considera como saldo mínimo a partir de julio de 30.000.000Bs.
A.-Elabore PROGRAMA DE ENTRADAS DE EFECTIVO, PROGRAMA DE DESEMBOLSOS DE EFECTIVO Y PRESUPUESTO DE EFECTIVO para los meses correspondientes. 
B- Analice los resultados preliminares.
C.- Prepare un presupuesto alternativo (elaborando programa de entradas y de salidas de efectivo) donde plantee una disminución estimada en las ventas para los meses de julio agosto y septiembre (en base a los montos referidos en el ejercicio inicial, de acuerdo al porcentaje indicado) .los otras condiciones quedan iguales
D.-Plantear ante los resultados obtenidos en cada caso (el inicial y el propuesto) las ventajas y desventajas de aplicar cada presupuesto para la empresa 
E. De acuerdo con los resultados, en el caso de requerir de financiamiento: Indicar en base a los tipos de financiamiento de corto plazo, cuáles recomendaría; explicando 2 ventajas y 2 desventajas de cada financiamiento propuesto